Лицензия на осуществление брокерской деятельности

Содержание

Брокерская лицензия

Лицензия на осуществление брокерской деятельности

Брокерская деятельность согласно с п. 1 Положения №111 от 02.03.2010 «О лицензировании деятельности биржевых посредников и биржевых брокеров, заключающих в биржевой торговле договоры, являющиеся производными финансовыми инструментами, базисным активом которых является биржевой товар» подлежит лицензированию.

Наши специалисты помогут Вам получить брокерскую лицензию, подготовят документы, необходимые для ее получения, а также организуют их правовое сопровождение. Подготовка комплекта необходимых документов, в том числе внутренних документов, необходимых для получения лицензии, и их правовое сопровождение в лицензирующем органе.

Срок подготовки брокерской лицензии

Подготовка комплекта документов и их подача в лицензирующий орган в течение 30 рабочих дней, следующих за днем получения полного комплекта документов от Заказчика. В случае вступления в силу новых нормативных документов срок увеличивается для подготовки необходимых изменений. Правовое сопровождение документов в лицензирующем органе 60 рабочих дней, следующих за днем поступления документов в лицензирующий орган.

27.05.2011 вступил в силу регламент лицензирования проф.участников РЦБ. Новым регламентом определен срок рассмотрения документов и принятия решения в 60 рабочих дней. Также регламентом предусматривается обязательное проведение выездной проверки на этапе лицензирования

СТОИМОСТЬ УСЛУГИ ПОД КЛЮЧ
 — 5 500 000 рублей Стоимость (НДС не облагается) за правовое сопровождение лицензирования брокерской, дилерской, депозитарной деятельности и деятельности по управлению ценными бумагами (стоимость не меняется от количества видов лицензируемой деятельности)

В указанную стоимость не включены:

  • расходы на персонал
  • гос.пошлина (35 000 рублей за один вид деятельности)
  • нотариальное заверение документов и стоимость сопровождения выездной проверки

ЗАКАЗАТЬ УСЛУГУ
ИЛИ ЗАДАТЬ ВОПРОС
Проект договора на оказание услуг направляется по требованию Заказчика.

Порядок оплаты: оплата осуществляется 4 этапа

1 этап
в течение 5 рабочих дней с момента подписания договора Заказчик осуществляет предоплату 1 млн. рублей.

2 этап
в течение 5 рабочих дней с момента подачи документов в лицензирующий орган Заказчик оплачивает еще 2 млн. рублей.

3 этап
после проведения выездной проверки Заказчик оплачивает еще 2 млн. рублей в течение 3 рабочих дней.

4 этап
оставшуюся часть 0,5 млн. руб. Заказчик оплачивает в течение 3 рабочих дней с момента раскрытия информации о предоставлении лицензии.

В случае отказа в выдаче лицензии до выездной проверки, либо устраняются недостатки и документы подаются снова без дополнительной платы, либо полученная предоплата возвращается Заказчику.
Перечень исходных документов от Заказчика для составления Исполнителем комплекта документов предоставляется после уточнения индивидуальных параметров компании-Заказчика и заключения договора.

  • наличие в собственности/аренде офиса с почтово-секретарским обслуживанием
  • собственные средства, обеспеченные высококачественными активами (не менее 35 млн. руб.)
  • наличие высшего образования у контролера и руководителя
  • наличие опыта работы на финансовых рынках у руководителя не менее 2 лет
  • наличие сайта в сети интернет
  • наличие специализированного программного обеспечения
  • наличие совета директоров у лицензиата или соискателя лицензии
  • наличие штата сотрудников, соответствующих квалификационным требованиям (от 4 до 6 чел.)
  • отсутствие судимости и административного наказания (дисквалификации) у лиц, которые входят в совет директоров 
  • трудоустройство руководителя и контролера в соискателе лицензии в качестве основного места работы

Размер собственных средств должен составлять для одновременного осуществления брокерской , дилерской деятельности и ДУ – не менее 35 млн.руб. (после вступления в СРО, отвечающую требованиям ЦБ РФ, размер соб. средств уменьшается, но необходимо проходить особую процедуру после получения лицензии, для лицензирования ориентируемся на максимальный). Расчет собственных средств производится в соответствии с Положением Банка России от 19 июля 2016 г. № 548-П С 23.02.2016 Банк России требует от проф.участников полного раскрытия информации, в том числе ежемесячного расчета соб. средств на сайте, принадлежащем компании — лицензиату.
Предварительные консультации с потенциальным Заказчиком: анализ учредительных документов, собственных средств, наличия квалификационных аттестатов у сотрудников – осуществляется бесплатно. Подписание договора на оказание услуги. Получение исходных документов от Заказчика. Обучение персонала – по желанию Заказчика в рамках отдельного договора. Комплектация пакета документов для подачи в лицензирующий орган и предоставление его на утверждение Заказчику. Подача документов в лицензирующий орган. Правовое сопровождение лицензирования и информирование Заказчика.

В случае отказа от получения брокерской лицензии организация и ее владелец, осуществляющие не лицензируемую деятельность, будут привлечены к уголовной ответственности, либо к административной.

Чем регулируется

Приказом N 10-49/пз-н ФСФР России от 20.06.2010 г..

Требования при осуществлении деятельности по брокерской лицензии:

  1. Аренда офиса
    • обязательное заключение договора с ФГУП «Почта России» для обеспечения получения всех почтовых отправлений;
    • обеспечение нахождения сотрудников, контролера и единоличного исполнительного органа по юридическому адресу;
    • заключение договора на телефонный номер.
  2. Размещение средств соискателя
    • на срок более 90 дней в кредитной организации на депозитном вкладе (не допускается размещение во вклады денежных средств, по которым срок возврата не определен или определен выдачей денежных средств при востребовании);
    • недвижимое имущество;
    • на банковских счетах самой организации (исключение составляют денежные средства, на которые ограничены права распоряжения согласно законодательству РФ);
    • в кредитных организациях во вкладах (исключение составляют депозитные вклады, на которые ограничены права распоряжения согласно законодательству РФ).
  3. Наличие совета директоров у лицензиата или соискателя лицензии, который совершает сделки за счет клиента и который не является квалифицированным инвестором.
  4. Отсутствие судимости и административного наказания (дисквалификации) у лиц, которые входят в совет директоров.
  5. Соблюдение к проф.участнику РЦБ всех требований (включая прохождение для ПОД/ФТ целевого инструктажа).
  6. Наличие необходимого ПО;
  7. Размер всех собственных средств для дилерской, брокерской деятельности и ДУ должен составлять более 35 млн.рублей.

К сотрудникам предъявляются дополнительные требования.

Требования по наличию аттестованных сотрудников и вопросы подготовки сотрудников к сдаче квалификационных экзаменов

Для получения лицензий на брокерскую, дилерскую деятельность и ДУ необходимы руководитель организации и 4 специалиста с аттестатами 1–го типа и 2 специалиста (в том числе руководитель депозитария) с аттестатом 4 типа. Контролер обязан иметь аттестаты, покрывающие все виды деятельности. Итого – 6 аттестатов 1-го типа и 3 аттестата 4-го типа.

Дополнительные требования к сотрудникам:

  1. Руководитель организации  – аттестат 1-го типа (при совмещении с депозитарной деятельностью наличие аттестата 4-й серии приветствуется), высшее образование любое, стаж в должности не ниже начальника отдела в организации, имевшей в тот момент лицензию ЦБРФ (ФСФР, ФКЦБ) — 2 года (при этом его деятельность должна быть связана с принятием решений по ценным бумагам), отсутствие факта работы в организации в момент совершения нарушений, за которые была аннулирована лицензия на должности руководителя или контролера в течение 3-х лет, справка об отсутствии судимости и дисквалификации, основное место работы.
  2. Контролер – аттестаты 1-го и 4-го типов, высшее образование юридическое или экономическое, отсутствие факта работы в организации в момент совершения нарушений, за которые была аннулирована лицензия на должности руководителя или контролера в течение 3-х лет, справка об отсутствии судимости, основное место работы.
  3. Начальник депозитарного отдела, Специалист депозитарного отдела и Контролер с аттестатами 4-го типа не могут работать по совместительству в других проф.участниках.

Лицензия профучастника рынка ценных бумаг: брокерская, дилерская и депозитарная деятельность

Лицензия на осуществление брокерской деятельности

Юридическая фирма «Клифф» предлагает помощь в получении любого вида лицензии профучастника рынка ценных бумаг.

Лицензия на осуществление брокерской деятельности

Брокерской деятельностью признается деятельность по исполнению поручения клиента (в том числе эмитента эмиссионных ценных бумаг при их размещении) на совершение гражданско-правовых сделок с ценными бумагами и (или) на заключение договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, осуществляемая на основании возмездных договоров с клиентом.

Профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий брокерскую деятельность, именуется брокером.

Необходимый минимум собственных средств:

  • 3 000 000 рублей — для брокеров, имеющих лицензию профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности, не имеющего права на основании договора на брокерское обслуживание с клиентом использовать в своих интересах денежные средства клиентов и совершать сделки с ценными бумагами и производными финансовыми инструментами за счет клиентов без привлечения другого брокера (агента);
  • 5 000 000 рублей — для брокеров, имеющих лицензию профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности только по заключению договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, базисным активом которых является товар;
  • 15 000 000 рублей — для иных брокеров.

Иные требования: соответствующее помещение, техническое обеспечение, система учёта, персонал, отвечающий требованиям лицензирующего органа.

Лицензия на осуществление дилерской деятельности

Дилерской деятельностью признается совершение сделок купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен покупки и/или продажи определенных ценных бумаг с обязательством покупки и/или продажи этих ценных бумаг по объявленным лицом, осуществляющим такую деятельность, ценам.

Профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий дилерскую деятельность, именуется дилером.

Необходимый минимум собственных средств: 3 000 000 рублей  — для дилеров.

Иные требования: соответствующее помещение, техническое обеспечение, система учёта, персонал, отвечающий требованиям лицензирующего органа.

Лицензия на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами

Деятельностью по управлению ценными бумагами признается деятельность по доверительному управлению ценными бумагами, денежными средствами, предназначенными для совершения сделок с ценными бумагами и (или) заключения договоров, являющихся производными финансовыми инструментами.

Профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий деятельность по управлению ценными бумагами, именуется управляющим.

Необходимый минимум собственных средств: 5 000 000 рублей  — для управляющих.

Иные требования: соответствующее помещение, техническое обеспечение, система учёта, персонал, отвечающий требованиям лицензирующего органа.

Лицензия на осуществление депозитарной деятельности

Депозитарной деятельностью признается оказание услуг по хранению сертификатов ценных бумаг и/или учету и переходу прав на ценные бумаги.

Профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий депозитарную деятельность, именуется депозитарием.

Лицензия на осуществление деятельности по ведению реестра владельцев ценных бумаг

Деятельностью по ведению реестра владельцев ценных бумаг признаются сбор, фиксация, обработка, хранение данных, составляющих реестр владельцев ценных бумаг, и предоставление информации из реестра владельцев ценных бумаг.

Лицо, осуществляющее деятельность по ведению реестра, именуется держателем реестра.

Необходимый минимум собственных средств: 100 000 000 рублей — для регистраторов.

Иные требования: соответствующее помещение, техническое обеспечение, система учёта, персонал, отвечающий требованиям лицензирующего органа.

Лицензия ФСФР для брокеров и физических лиц

Лицензия на осуществление брокерской деятельности

В сферу компетенции Центрально Банка России входят многие вопросы, касающиеся регулирования и развития финансового рынка, но для брокеров и трейдеров самым важным нюансом является лицензирование деятельности по средствам выдачи лицензий ФСФР и квалификационных аттестатов.

В общем случае под лицензией ФСФР понимается официальное разрешение, дающее юридическому лицу право осуществлять брокерскую, дилерскую, инвестиционную (управление ценными бумагами) или депозитарную деятельность.

Например, если компания позиционирует себя в качестве фонда, который привлекает средства от частных инвесторов для формирования портфеля на Московской Бирже, она обязательно должна иметь лицензию ФСФР.

В противном случае, когда этого документа нет, фирма работает нелегально, а это значит, что вкладчики могут потерять все сбережения.

Как получить лицензию ФСФР

Разумеется, сам факт наличия лицензии не даёт 100% гарантии на предмет того, что брокер или фонд не обанкротится, но кое-какие преимущества у регулирования всё-таки есть.

Во-первых, получить лицензию ФСФР на осуществление брокерской и дилерской деятельности может лишь то юридическое лицо, у которого есть собственный капитал в размере 10 млн. рублей. С доверительным управлением требования ещё жёстче — там нужно иметь как минимум 35 млн. руб.

Таким образом, к финансовому рынку априори не допускаются фирмы-однодневки с несколькими табуретками на балансе. Мировая практика показывает, что подобные барьеры являются одним из лучших инструментов борьбы с мошенниками.

Пара Форекс-брокеров, официально регулируемых в РФ:

Во-вторых, Центробанк предъявляет серьёзные требования к персоналу инвестиционных и брокерских компаний, а именно, генеральный директор фирмы, подавшей заявку на получение лицензии ФСФР, обязательно должен:

  • Иметь опыт руководящей работы в данной сфере. Например, для этой должности подойдёт менеджер среднего звена из крупного банка;
  • Получить квалификационный аттестат ФСФР первой серии (к нему мы ещё вернёмся, поскольку он скоро пригодится и трейдерам);
  • Иметь безупречную репутацию, которая подтверждается справкой об отсутствии судимости.

Кроме квалифицированного директора в штат ещё обязательно зачисляются контролёр и соответствующие специалисты. Все они при этом также должны иметь аттестаты ФСФР и справки из МВД, подтверждающие профпригодность.

Перечисленные требования раз и навсегда закрывают лазейки для неблагонадёжных элементов. Возможно, они даже слишком строгие, но я считаю их справедливыми, ведь финансовые компании работают с деньгами и личными данными клиентов.

Установка МТ4 на ПК — как установить MetaTrader 4 на компьютер.

И, в-третьих, регулирующий орган требует от соискателя на «звание» брокера обширный перечень документов, вот некоторые из них:

  • Полная расшифровка о заёмных средствах и задолженностях;
  • Аудиторское заключение;
  • Сведения о текущих финансовых вложениях кандидата (эта информация позволяет предупредить возможные манипуляции, например, «слив» старых неликвидных активов клиентам);
  • Перечень мер, которые регулярно принимаются для снижения профессиональных рисков (грубо говоря, это правила риск-менеджмента).

Кстати говоря, из написанного выше может создаться ложное впечатление о том, что лицензию ФСФР получают лишь те компании, которые работают на Московской Бирже, а к рынку Форекс она не имеет никакого отношения.

Раньше, до принятия «Закона о Форекс», так и было, но сегодня, когда регулирование внебиржевого дилинга вступило в силу, дилинговые центры также должны получать эти разрешения.

Так, например, российское подразделение Альпари (ООО) — получило соответствующий документ 28 ноября 2016. В базе ЦБ он числится под номером 045-14003-020000.

Лицензии ФСФР для трейдеров

Полагаю, с лицензией ФСФР всё стало понятно, она выдаётся организациям, которые хотят выполнять функции брокера, дилера или инвестфонда. Но, как я уже писал, существуют ещё и одноимённые аттестаты, которые получают физические лица.

Полностью этот документ называется следующим образом – квалификационный аттестат специалиста финансового рынка. Раньше он выдавался отдельной федеральной службой, но позже, когда её функции перешли к ЦБ, этим процессом стал заведовать наш мегарегулятор.

Если отбросить всю юридическую шелуху, то смысл данного аттестата сводится к подтверждению профессиональных навыков соискателя, т.е. человек, сдавший необходимые экзамены, признаётся квалифицированным специалистом отрасли.

В общем, пока этот «диплом» нужен только для устройства на работу в финансовые компании, а трейдеры, торгующие на собственные деньги и от своего имени, могут свободно открывать брокерские счета и совершать операции.

К сожалению, данная модель скоро останется в прошлом, так как ЦБ всерьёз решил запретить неквалифицированным инвесторам пользоваться практически всеми финансовыми услугами и инструментами.

Поскольку сегодняшний обзор посвящён именно лицензиям ФСФР, а не аттестатам, я не буду рассказывать всю предысторию, но после 2018 года может сложиться следующая ситуация:

  • Чтобы свободно торговать валютными парами через Форекс-дилера или акциями на Московской Бирже, трейдеру придётся успешно сдать экзамены и получить квалификационный аттестат;
  • Для совершения сделок на фьючерсах придётся ещё найти минимальный капитал в размере 400 тыс. рублей;
  • Без ограничений можно будет пользоваться только минимальным счётом с капиталом в 50 тыс. рублей.

Повторюсь, пока говорить о новой реальности ещё рано, ведь предложения ЦБ проходят через разные правительственные комитеты и обсуждаются общественностью, но если требования к трейдерам ужесточат, аттестат ФСФР точно не помешает.

Форекс брокеры с лицензией ЦБ РФ | Блог успешного инвестора

Лицензия на осуществление брокерской деятельности

Большинство крупных и популярных форекс брокеров имеют иностранные лицензии и регистрации.

Однако, для отдельных трейдеров вопрос о наличии у обслуживающей компании разрешения на осуществление брокерской деятельность, выданного Центральным банком РФ является первостепенным при выборе брокера.

В статье будут представлены российские форекс брокеры с лицензией ЦБ РФ, также расскажу про плюсы и минусы работы с каждым из них.

  • Форекс брокеры с лицензией ЦБ РФ
  • Список форекс брокеров с лицензией ЦБ
  • Лучшие форекс брокеры с лицензией Центробанка России
  • Как проверить лицензию брокера
  • Преимущества и недостатки работы с лицензированными компаниями

Форекс брокеры с лицензий ЦБ РФ

Уже 3 года, как в России приняли меры по защите прав и интересов клиентов, являющихся участниками рынка форекс. Вылилось это в принятие закона “О регулировании дилерской деятельности на рынке форекс”. В соответствии с данным нормативным актом с 01.01.

2016 года все форекс брокеры, осуществляющие деятельность на территории РФ, должны получать лицензию Центрального банка России. При этом к соискателям на получение лицензии предъявляется ряд правил, призванных подтвердить их платежеспособность и защитить клиентов.

Какие брокеры имеют лицензию ЦБ РФ

Теперь претендовать на получение лицензии ЦБ РФ может брокерская организация, имеющая официальное представительство в России при соблюдении условий:

  • наличии собственных средств в размере свыше 100 млн. рублей,
  • вступлении в СРО и внесении в компенсационный фонд 2 миллионов руб.,
  • хранении денег клиентов на отдельном банковском счете без права их использовать на свои цели. Это позволит клиентам быть более уверенными в сохранении своих средств у брокера.
  • выполнение функций налогового агента, удерживающего налоги с заработка трейдера и перечисляющего из в бюджет.
  • собственный официально зарегистрированный сайт,
  • и т.д.

Кроме того, брокеры, получившие лицензию, обязаны соблюдать ограничения, установленные для клиентов компании:

  • Максимально предоставляемое кредитное плечо 1:50,
  • Ограниченное количество валютных пар,
  • Запрещено хеджирование позиций, торговля CFD-контрактами,
  • Обязательная верификация клиентов.

Сокращение валютных пар обусловлено оптимизацией предлагаемых услуг. В это количество входят высоколиквидные валюты, которые использую 85% трейдеров. Лично для себя вижу в этом недостаток, т.к. в перспективе ограничение инструментов негативно скажется на торговле.

Кредитное плечо не больше 1:50 – является положительным фактором для трейдеров-новичков. Однако опытные трейдеры, знающие рынок, вряд ли купятся на такие условия поскольку знают зарубежных надежных брокеров (Робофорекс, Амаркетс), предлагающих клиентам кредитное плечо от 1:500 до 1:2000.

Это означает, что клиенты с депозитом 1000$, торгующие через лицензированных российских брокеров для открытия позиций могут оперировать 50000$, а отдавшие предпочтение зарубежным компаниям – свыше 500000$. Т.е. с одинаковой позиции можно заработать минимум в 10 раз больше.

За прошедшее время ведущие аналитики констатировали положительные изменения рынка. Однако подтверждения их слов статистическими данными я в интернете не нашел. Скорее наоборот – количество клиентов недовольных работой лицензированных брокеров в разы больше, чем у надежных зарубежных компаний.

Рекомендую к прочтению:  Инвестировать заемные средства

Список форекс брокеров с лицензией ЦБ РФ

Рынок лицензированных форекс дилеров на территории России в настоящее время крайне мал и за последний 2019 год сократился вдвое. У одних компаний отзывают лицензии (Альпари, Форекс Клуб, Телетрейд), другие не проходят проверки и закрываются или уходят в оффшор.

По факту в список форекс брокеров с лицензией ЦБ РФ вошли организации, являющиеся дочерними компаниями крупных российских банков.

Актуальные Форекс брокеры с лицензией ЦБ РФ на октябрь 2019г:

  • ВТБ-Форекс,
  • Финам,
  • Альфа Форекс,
  • ПСБ-Форекс.

Познакомимся поближе с каждым из них и сравним условия.

Условия / БрокерФинамАльфа-ФорексВТБ ФорексПСБ форекс
Количество валют пар для торговли27292417
Спред 11 пунк.от 1.6 пунк.от 2 пунк.мин. 1.2 пунк.
Кредитное плечо1:40до 1:40макс. 1:401:40
Комиссия брокера0,0354%0,04%0,0472%от 0,01%
Минимальная сумма сделки0,01 лота0,01 лота0,05 лота0,01 лота
Мин. сумма для открытия счета30000 руб.нет50000 руб.50000 руб.

ВТБ форекс брокер

Брокер ВТБ-Форекс начал свою работу относительно недавно – в марте 2016г. Компания является дочерней организацией ПАО Банка ВТБ и получила разрешение от ЦБ РФ на осуществление деятельности в качестве форекс дилера 01.09.2016г. № 045-13993-020000.

Несмотря на доступ к обслуживанию физических лиц ВТБ форекс, на мой взгляд, еще не имеет хорошо отработанной системы работы с клиентами и конкурентных условий.

Начать торговлю с брокером можно открыв счет от 50000 руб. онлайн или в отделении банка. Удаленная регистрация на сайте часто не работает и желающим стать клиентами компании нужно будет потратить время на посещение офиса.

Техподдержка брокера также оставляет желать лучшего. В сети полно отзывов и жалоб на некорректное консультирование трейдеров по вопросам торговли на фондовом рынке.

Также не стоит ждать от них низких спредов, хотя на сайте компании указана информация от 2 пунктов.

По многочисленным отзывам спред по некоторым валютным парам (например, eurusd, audcad) может достигать 80-90 пунктов. Особенно в праздничные даты и в период новостей. Таким образом, скальпинг и торговля на новостях становятся бессмысленными и невыгодными для трейдера.

К минусам ВТБ форекс можно добавить:

  • Не срабатывают уровни stop loss при закрытом рынке,
  • Минимальный объем открываемых сделок 0,05 стандартного лота,
  • Запрещено локирование позиций.

С такими условиями можно было бы предположить, что брокер нацелен на привлечение опытных игроков с хорошими депозитами и размерами лотов. Но вышеуказанные условия вряд ли привлекут и удержат серьезных трейдеров.

На данный момент брокер ВТБ Форекс не может конкурировать с Финам или Альфа-форекс.

Лицензии регулирующих органов

Лицензия на осуществление брокерской деятельности

Выбор форекс-брокера для торговли — сложное и ответственное задание. Есть много рекомендаций, как сделать этот важнейший для трейдера выбор. Однако, основной критерий, на наш взгляд – наличие лицензии. Лицензированный брокер автоматически выигрывает у коллеги, который лицензии не имеет.

Также выбрать брокера вам поможет наш объективный рейтинг брокеров и отзывы независимых экспертов.

Важно отметить, что лицензии тоже бывают разные — есть надежные лицензии, а есть и такие, к которым могут возникать вопросы. Давайте разберемся, зачем нужны лицензии, что они дают брокеру и трейдеру и как их различать.

Что такое лицензия и зачем она нужна

Лицензия у брокеров — это специальное разрешение, которое дает компании право осуществлять брокерскую деятельность на территории конкретной страны.

Лицензии выдает специальный государственный орган (регулятор), который регулирует брокерскую деятельность в данной стране. Грубо говоря, регулятор решает возникающие споры между трейдером и брокером.

Брокеру лицензия нужна не только для того, чтобы узаконить свою деятельность. Она также служит значительным преимуществом для репутации компании: считается, что если у брокера есть лицензия, трейдеры могут ему доверять. Следовательно, у такой компании больше клиентов и зарабатывает она больше.

Поэтому брокеры стремятся получить лицензию. Но тут возникает нюанс. Как правило, лицензию брокерской компании выдает то государство, в котором она зарегистрирована (проще говоря, прописана). Однако сегодня, благодаря возможностям интернета, компанию можно зарегистрировать в любой точке мира, но фактическую деятельность вести во множестве стран.

То есть брокер может быть зарегистрирован на Кипре, где лицензию получить проще и дешевле, а работать в Великобритании — где лицензии так просто не выдают и стоят они огромных денег.

Какие бывают регуляторы

Список регулирующих органов в мире довольно большой. Перечислим самых популярных, которые встречаются у брокеров чаще всего:

Самые популярные лицензии

Австралия

  • ASIC  (Australian Securities and Investments Commission) — Австралийская комиссия по ценным бумагам и инвестициям. Такие лицензии есть, например, у брокеров ICMarkets,  Ava Trade, FXOpen и других.

США

  • FINRA (Financial Industry Regulatory Authority) — Служба регулирования отрасли финансовых услуг.
  • NFA (National Futures Association) — Национальная фьючерсная ассоциация США. Такие лицензии есть, например, у брокеров  eToro, Oanda и других.

Великобритания

  • FCA (Financial Conduct Authority) — Служба финансовой деятельности. Такие лицензии есть, например, у брокеров FxPro, FIBO Group, Tickmill и других.

Белиз

  • IFSC (International Financial Services Commission of) — Комиссия по международным финансовым услугам. Такие лицензии есть, например, у брокеров Gerchik & Co Ltd,  TenkoFX, Alpari Limited и других.

Кипр

  • CySEC (Cyprus Securities and Exchange Commission) — Кипрская комиссия по ценным бумагам и биржам. Такие лицензии есть, например, у брокеров Admiral Markets, FIBOGroup, RoboForex, FxPro, NordFX, ФИНАМ и других.

Германия

  • BaFin (The Federal Financial Supervisory Authority) — Федеральное управление финансового надзора Германии. Лицензии BaFin есть, например, у брокеров Fibo group, optiontrade.com и 24option.com и других.

Евросоюз

  • MiFID (The Markets in Financial Instruments Directive) —  Директива Евросоюза “O рынках финансовых инструментов”. Такие лицензии есть, например, у брокеров Fibo Group, eToro, XM и других.

Маврикий

  • FSC (Financial Services Commission) — Комиссия по финансовым услугам Маврикия. Такие лицензии есть, например, у брокеров Forex4you, Gerchik & Co Ltd, S и других.

Россия

  • КРОУФР — (Комиссия по Регулированию Отношений Участников Финансовых Рынков). Такая лицензия есть, например, у брокеров Teletrade, Admiral Markets, Alpari и других.
  • ЦРОФР — (Центр регулирования отношений на финансовых рынках) — независимый регулятор, базирующийся в РФ. Такую лицензию имеют, например, брокеры TurboForex, Binomo, FINMAX, OLYMP TRADE.

Швейцария

  • FINMA (Swiss Financial Markets Authority) — Служба по надзору за финансовыми рынками. Такая лицензия есть, например, у Dukascopy Bank SA, Crown Forex и других.
  • The Financial Commission (Финансовая комиссия) — (FinaCom PLC LTD) первая нейтральная и независимая организация по урегулированию споров на рынке Forex/CFD со штаб-квартирой в Гонконге. Данную лицензию получили Alpari, A-Markets, ForexClub, FXOpen Markets Limited и другие.

Британские Виргинские Острова

  • BVIFSC  (Financial Services Commission) — Комиссия по финансовым услугам. Такую лицензию имеют, например, брокеры Forex4You, Fibo group, IFCMarkets.

Какие лицензии заслуживают доверия

Само по себе наличие лицензии не гарантирует порядочность и надежность брокера — лицензии тоже бывают плохими и хорошими. Разберемся в признаках, по которым можно их различать.

Страна

Как по-вашему, лицензия какой страны надежней: Великобритании или Белиза? Белиз — это оффшорное государство, а Великобритания — страна с одним из самых строгих в мире законодательством и серьезным регулированием.

Мы не рекомендуем связываться с оффшорными лицензиями. Едва ли вам удасться добиться вмешательства оффшорного регулятора, если брокер начнет вести себя нечестно.

О том, как брокеры могут мошенничать и обманывать трейдеров, а также какие лицензии (или их отсутствие) могут указывать на таких брокеров, читайте в нашей статье про скам-брокеров.

Получить лицензию офшора, как правило, несложно — такие государства раздают их, предъявляя минимальные требования к кандидатам (размер уставного капитала, гарантийного взноса и т.д.). Например, у Вануату нет гарантийной суммы, а размер уставного капитала должен составлять около $2000.

У британского регулятора гарантийная сумма составляет $50 000, а размер уставного капитала должен быть от 100 000 до миллиона фунтов (от $130 000 до $1,3 млн).

В то же время на получение лицензии, например, от FCA (Великобритании) брокеру придется потратить много времени и денег.

Некоторые брокеры не могут получить FCA-лицензии по нескольку лет — регулятор отклоняет их заявки, потому что они не соответствуют строжайшим британским требованиям. К жалобам трейдеров FCA также относится серьезно.

Поэтому едва ли брокер будет мошенничать, ведь потеря такой лицензии – серьезный финансовый и репутационный убыток для него.

Мы считаем лучшими лицензиями в мире FCA (Великобритания) и NFA (США).

С лицензиями США есть свои сложности. Во-первых, у NFA запрещены хеджирующие сделки — это значит, что локирующий ордер в терминале вы не откроете. Также есть ограничения по кредитному плечу.

Поэтому лучше выбирать брокера с лицензией FCA: англичане консервативны и строги, брокеров-махинаторов в Великобритании быстро выводят на чистую воду. Также можно обратить внимание на лицензию Германии — BaFfin либо Швейцарии — FINMA.

Гарантийный фонд

Особо стоит обратить внимание на гарантийную сумму, которую регулятор предоставляет трейдерам.

Как вы понимаете, форекс-брокер – это бизнес, а любой бизнес может обанкротиться. Если брокер не сможет выполнить свои обязательства перед трейдерами, на помощь приходит гарантийный фонд, который есть у хороших регуляторов. Из него всем трейдерам, которые пострадали из-за банкротства брокера, выплачиваются деньги на погашение его задолженностей.

Гарантийная сумма у FCA составляет $50 000. Это значит, что любой депозит размером до этой суммы будет погашен из гарантийного фонда регулятора, если брокер обанкротится.

Например, если у трейдера был депозит в $10 000 — его возместят в полном объеме. Если депозит был в $70 000, возместят лишь $50 000.

У каждого регулятора своя гарантированная сумма выплат, и стоит ею поинтересоваться, прежде чем пополнять депозит.

Немаловажная деталь: если вы собираетесь торговать с крупным депозитом и хотите, в случае чего, получить гарантийную сумму, позаботьтесь о том, чтобы на руках у вас был бумажный договор с брокером — обязательно с мокрой печатью! Просто открыть счет онлайн недостаточно.

Известны случаи, когда регуляторы не выплачивали гарантийную сумму, хотя все бумаги были оформлены должным образом.

Так может происходить по разным причинам.

При возникновении споров такого рода может быть необходимо личное присутствие на суде, поддержка юристов.

Если лицензия выдана, например, британским регулятором, а вы находитесь в Беларуси, то такое сопровождение тяжбы может оказаться очень дорогим и иметь смысл только для больших депозитов.

Как проверить лицензию брокера

Менеджеры форекс-брокера могут скрывать правду о регистрации и лицензиях своей компании. Но ее несложно проверить.

Например, представитель брокера сообщает, что компания зарегистрирована в Великобритании. Но без лицензии FCA зарегистрировать форекс-брокера в этой стране невозможно. В таком случае можно просто спросить номер лицензии и по данному номеру на сайте регулятора проверить, кому она выдана.

Если у брокера есть хорошая лицензия, он не будет ее прятать, а наоборот постарается выставить на показ. Поэтому как правило номер лицензии от такого регулятора, как FCA, можно увидеть прямо на сайте брокера, и проверить.

Если менеджер рассказывает о серьезных лицензиях, а на сайте о них ничего не сказано, тут явно что-то нечисто.

Встречаются форекс-брокеры, которые имеют несколько отделений.

Одно может иметь офшорную регистрацию и лицензию, а другое — более серьезные документы. Так бывает по разным причинам. Например, многие европейские регуляторы не лицензируют брокеров, имеющих ПАММ-сервисы.

Поэтому брокер открывает еще одну компанию с тем же брендом, но в стране, где более мягко относятся к различным сервисам рынка форекс.

Всё, что нужно знать о рынке Форекс — что это такое, как на нем работать и список полезной литературы — вы можете найти в нашей статье.

Лицензия брокера: плюсы и «подводные камни»

Лицензия на осуществление брокерской деятельности

Каждая уважающая себя брокерская компания обязана иметь лицензию, которая позволяет защитить интересы и средства трейдеров.

Вряд ли трейдер будет торговать с брокером, который не может предоставить по первому требованию все необходимые документы о регулировании своей деятельности.

Можно с уверенностью сказать, что таких брокеров на финансовых рынках сейчас очень много, поэтому при выборе компании следует внимательно ознакомиться со всеми документами, которыми она располагает.

На примере одного брокера

Международная финансовая компания AMarkets ведет бизнес на прозрачных условиях, что можно легко проверить. Компания получила регистрацию в Управлении по финансовому регулированию и надзору (FSA) в Сент-Винсенте и Гренадинах под номером 22567 IBC 2015.

Трейдеры знают, что в этом государстве очень лояльные условия для брокерских компаний, а законы, которые там действуют, основаны на британской системе права.

Подтверждая свои намерения ведения честного бизнеса, AMarkets также является участником категории «А» Международной Финансовой Комиссии (The Financial Commission), независимого финансового регулирующего комитета для инвесторов и трейдеров.

Комитет регулирует споры между брокерскими компаниями и клиентами, бдительно следит за прозрачностью работы брокеров и предоставляет каждому клиенту с верифицированным аккаунтом компенсационный фонд в размере 20 тысяч евро на каждую претензию по сделкам.

Как хорошо заметил глава Financial Commission Петр Татарников: «Мы считаем, что это даст клиентам возможность справедливого и доступного разрешения любых претензий.

Финансовая комиссия также уверена, что члены комитета по разрешению претензий будут способны справиться с любой жалобой одинаково справедливо как по отношению к клиенту, так и к брокеру».

Неплохо, правда? В случае возникновения недопонимания между компанией и клиентом клиент всегда вправе обратиться напрямую к представителям регулятора за разрешением проблемы.

Чтобы следить за прозрачностью исполнения ордеров The Financial Commission создала специальный сервис Verify My Trade, и в этом году AMarkets стала одной из первых компаний, которая поддержала инициативу регулятора о проведении добровольного аудита исполнения заказов и сертификации. Теперь на сайте Verify My Trade ежемесячно обновляется информация о результатах аудита.

Смогу ли я вывести деньги?

Зачастую клиенты волнуются — сможет ли брокерская компания удовлетворить все заявки на вывод средств? Ведь для клиента очень важно, чтобы его заявка была выполнена точно в срок без каких-либо бюрократических проволочек.

На этот счет у AMarkets есть документ об успешном прохождении аудита в одной из наиболее именитых аудиторских компаний — Ernst & Young. Специалисты компании заключили, что брокер располагает на своих счетах суммой, превышающей сумму обязательств перед клиентами.

Таким образом, финансовая надежность AMarkets подтверждена британской компанией с мировым именем. Помимо всего прочего, AMarkets входит в ТОП-3 международных компаний с самым высоким процентом успешных клиентов.

Добиться этого компании помогли эксклюзивные торговые условия, которыми могут пользоваться клиенты из целого ряда стран.

AMarkets в РФ: миф или реальность?

Так как AMarkets является международной компанией, у нее имеются представительства в разных странах — европейский офис в Черногории и консультационные офисы в Казахстане и Армении. Официальный сайт компании доступен на нескольких языках, число которых ежемесячно растет.

Если финансовая компания AMarkets сотрудничает и с русскоговорящими клиентами, то справедливо встает вопрос о лицензировании деятельности AMarkets на территории РФ. Однако здесь следует помнить, что компания является международной и не имеет официального представительства в РФ.

Лицензии ЦБ РФ на текущий момент у компании AMarkets нет.

Конечно, регулирование рынка Форекс в России способно значительно повысить уровень прозрачности между всеми участниками финансовых рынков, и именно поэтому российские форекс-брокеры, которые ценят свою работу и своих клиентов, получили такие лицензии в числе первых.

Не исключено, что в будущем AMarkets рассмотрит вопрос о получении лицензии ЦБ РФ, когда руководство компании решит открыть офис на территории РФ, и это будет верным решением с точки зрения законного регулирования деятельности.

А пока что представители компании посещают другие страны, знакомятся с клиентами и потенциальными партнерами, развивают свой бизнес и улучшают условия для торговли на финансовом рынке, снижая спреды и отменяя комиссии.

Одна лицензия хорошо, а две — не факт

Кстати, а Вы знали, что некоторые лицензии на форекс-торговлю предполагают серьезные ограничения торговых условий? Таким образом, завоевав доверие клиентов с помощью лицензирования, брокер рискует растерять тех же клиентов, предложив им не такие выгодные торговые условия, как хотелось бы. Например, европейский регулятор ЕSМА (Европейское управление по ценным бумагам и рынкам) в этом году предложил значительно “урезать” кредитное плечо до максимального уровня 1:30 для основных валютных пар. Такие ограничения призваны защитить трейдеров от потерь, однако профессиональные трейдеры восприняли такую новость негативно, ведь маленькое кредитное плечо не позволяет заработать больше. В свою очередь, получается, что брокеры, имеющие лицензию ESMA, ограничивают клиентов в возможности увеличения прибыли.

Или вот еще один хороший пример — кипрский регулятор CySEC. Брокеры, имеющие лицензию CySEC, могут забыть о разделе “Бонусы и акции” на своем сайте, это запрещено правилами CySEC. Получить компенсацию в случае, если брокерская компания с такой лицензией оказалась недобросовестной, очень тяжело.

Трейдеру в этом случае придется ждать, как минимум, банкротства компании, что может наступить очень нескоро. Поэтому если вы, прежде всего, смотрите на количество лицензий у брокера, переведите дух и хорошенько взвесьте все «за» и «против».

И уже после этого решайте, стоит ли доверять этой брокерской компании или нет. И почему.

Вам понравилась эта статья?

Поделиться:
Нет комментариев

    Добавить комментарий

    Ваш e-mail не будет опубликован. Все поля обязательны для заполнения.